Nyheter

Del 2: Korta och leveraged ETP:er förklarade

Publicerad

4 år sedan

den

18 april, 2021

Leverage Shares tanken bakom sina produkter, deras konstruktion, funktioner och deras fördelar för investerare samt jämfört med andra liknande produkter. Detta är den andra delen av sex i bolagets utbildningsserie där bolagets korta och leveraged ETP:er förklaras närmare.

Leverage Shares korta och levererade ETP:er med en underliggande aktie kan vara utmanande för vissa investerare som letar efter nya innovativa produkter att lägga till i sin portfölj. I denna sexdelade utbildningsserie beskriver Leverage Shares tanken bakom sina produkter, deras konstruktion, funktioner och deras fördelar för investerare samt jämfört med andra liknande produkter. Detta är den andra delen av sex i bolagets utbildningsserie där bolagets korta och leveraged ETP:er förklaras närmare.

Leverage Shares ETPs, så kallade single stock ETPs, erbjuder investerare möjlighet att antingen förstärka vinsterna eller vända trenden för det underliggande aktien. ETP:erna spårar den underliggande aktien så att en daglig levererad avkastning beräknas. Portföljförvaltaren kommer att handla den underliggande aktien för fonden som ETP tillhör för att återspegla detta slutvärde så nära som möjligt.

Leverage Shares korta (eller ”inverse”) ETP:er

Leverage Shares inverse ETP: er har en hävstångsfaktor på -1x. Med andra ord, att investera i en -1x ETP under en dag motsvarar en -1x daglig position i den underliggande aktien för samma dag.

Tänk på Leverage Shares -1x (korta) Facebook ETP (FBS.L) som ett exempel, som byggs med den underliggande aktien (NASDAQ: FB). Denna ETP spårar iSTOXX Inverse Leveraged -1X FB Index. Så här ser resultatet av FBS kontra FB ut över en enda vecka – från den 7 till den 11 december 2020:

För mer information om kostnaderna för denna produktklass, se avsnittet ”Kostnad för produkter” i Leverage Shares introduktionsartikel i denna serie.

För fler exempel på effektiv användning av Leverage Shares inversa produkter, läs en tidigare artikel som belyser värdet av dessa produkter.

Leverage Shares levererade ETP:er

Leverage Shares leveraged ETP:er levereras med en hävstångsfaktor på 2x (dubbel leveraged) och 3x (triple leveraged). Med andra ord skulle investering i en 2x / 3x ETP ge en större exponering för det dagliga resultatet för den underliggande aktien.

Tänk på Leverage Shares 2x (långa) Amazon ETP (AMZ2.L) som ett exempel, som är byggt med den underliggande aktien (NASDAQ: AMZN). Denna ETP spårar NYSE Leveraged 2x AMZN Index.

Tänk också på Leverage Shares 3x (långa) Amazon ETP (AMZ3.L) som är byggd med samma underliggande lager. Denna ETP spårar iSTOXX Leveraged 3X AMZN Index.

Här är hur prestandan för AMZ2 och AMZ3 jämfört med AMZN under en enda vecka – från 23 till 27 november i år – ser ut:

Obs: Amerikanska marknader stängdes den 26 november på grund av Thanksgiving men inte LSE.

För mer information om kostnaderna för denna produktklass, se avsnittet ”Kostnad för produkter” i Leverage Shares introduktionsartikel i denna serie.

Datumintervallet valdes för att markera två effekter:

På marknadshelger förblir ETP-nivåerna oförändrade så länge det underliggande priset förblir oförändrat.
Den bästa prestandan för denna produktklass uppstår när det finns en trend att öka prisnivåerna i det underliggande. Med andra ord, för hävstångsprodukter, ”är trenden din vän.”

För fler exempel på hur du använder insikt eller marknadssentiment till din fördel, hänvisas till en tidigare artikel som belyser användningen av antingen levererade eller inversa produkter, beroende på situationen.

Fördelar med korta och leveraged ETP:er

Leverage Shares hade täckt fördelarna med sina produkter i detalj i sin tidigare inträde i serien: Leverage Shares produkter har minskat risken, lägre kostnader i förhållande till konkurrerande produkter, kan köpas utan marginkonto, begränsad i förlust till endast det investerade beloppet och – beroende på på investerarens land – med stor sannolikhet att det också kommer att uppnå förbättrade skattefördelar.

När det gäller Leverage Shares inversa produkter: en aspekt av stort intresse bland investerare har varit utsikterna att effektivt ”gå kort” utan att egentligen ”blanka”. Det vill säga att köpa Leverage Shares -1x ETP liknar att sälja en aktie vad beträffar utdelningsuppskattningarna. Att avstå från besväret med att täcka sin korta position och behålla marginaler för att stödja nämnda position är en obestridlig fördel för investeraren.

En annan viktig fördel med att köpa S&L ETP: er är det begränsade kapitalutlägget. Det minsta belopp som kan köpas är bara en aktie – medan vissa mäklare till och med tillåter köp av fraktioner av aktier. I den här modellen står investerare fritt att investera en procentandel av den totala kostnaden för en aktie istället för hela beloppet. Denna anläggning har börjat locka ett stort antal investerare till marknaden som tidigare kände sig ”prissatta” på grund av de höga värdena på de aktier de var intresserade av.

Liknande ämnen:Amazon Facebook Leverage Shares leveraged ETP

Nästa

En introduktion till ARK Innovation ETF

Missa inte

Så här kan du investera på fastighetsmarknaden

Fortsätt läsa

Annons

Nyheter

Aktiva ETFer från J.P. Morgans Research Enhanced Index-serie täcker alla regioner

Publicerad

6 timmar sedan

den

18 december, 2024

Redaktionen

Sedan i onsdags är åtta nya aktivt förvaltade börshandlade fonder utgivna av J.P. Morgan Asset Management säljbara via Xetra och Börse Frankfurt. J.P. Morgan AM utökar sitt produktsortiment för Research Enhanced Index Equity till att omfatta ytterligare regioner. De aktivt förvaltade ETFerna kombinerar en grundläggande forskningsmetod med indexförvaltning inom ett robust ESG-ramverk för att generera positiv överavkastning för investerare. REI-metoden utnyttjar många små övervikts- och underviktade positioner i aktier i förhållande till jämförelseindex, vilket ger möjlighet att överträffa index.

JPM All Country Research Enhanced Index Equity Active UCITS ETF investerar i en portfölj av stora och medelstora företag på utvecklade och tillväxtmarknader världen över. Fonden strävar efter att ge en långsiktig avkastning över MSCI ACWI Index.

JPM Europe Research Enhanced Index Equity SRI Paris Aligned Active UCITS ETF investerar främst i en portfölj av europeiska företag som är i linje med målen i Paris klimatavtal. MSCI Europe SRI EU PAB Overlay ESG Custom Index fungerar som jämförelseindex.

JPM EUR High Yield Bond Active UCITS ETF riktar sig till investerare som är intresserade av obligationsmarknaden för högavkastande företagsobligationer. Den aktivt förvaltade fonden strävar efter att leverera en avkastning över ICE BofA Euro Developed Markets High Yield Constrained Index på lång sikt. För detta ändamål investerar man huvudsakligen i en portfölj av företagsobligationer noterade i euro med en klassificering av sub-investment grade. Dessutom emitteras obligationerna av emittenter som har hemvist i ett europeiskt land eller bedriver merparten av sin affärsverksamhet där.

De fyra nya ETFerna är tillgängliga i en ackumulerande och distribuerande andelsklass. JPM All Country Research Enhanced Index Equity Active UCITS ETF kan också investeras i basvalutan euro eller alternativt som en valutasäkrad andelsklass.

Namn	Kortnamn	ISIN	Avgifter	Utdelnings- policy
JPM All Country Research Enhanced Index Equity Active UCITS ETF – USD (acc)	JRWA	IE000A7N3IV0	0,25 %	Ackumulerande
JPM All Country Research Enhanced Index Equity Active UCITS ETF – USD (dist)	JRWU	IE000JLILKH0	0,25 %	Utdelande
JPM All Country Research Enhanced Index Equity Active UCITS ETF – EUR (acc)	JREW	IE000T4LTZ00	0,25 %	Ackumulerande
JPM All Country Research Enhanced Index Equity Active UCITS ETF – EUR Hedged (acc)	JRWE	IE0001JABD69	0,25 %	Ackumulerande
JPM Europe Research Enhanced Index Equity SRI Paris Aligned Active UCITS ETF – EUR (acc)	JESE	IE0003UN5CT1	0,25 %	Ackumulerande
JPM Europe Research Enhanced Index Equity SRI Paris Aligned Active UCITS ETF – EUR (dist)	JSDE	IE000QOLLXO2	0,25 %	Utdelande
JPM EUR High Yield Bond Active UCITS ETF – EUR (acc)	JEYH	IE000IEOQSJ3	0,45 %	Ackumulerande
JPM EUR High Yield Bond Active UCITS ETF – EUR (dist)	JEYE	IE000YSJPNV8	0,45 %	Utdelande

Produktutbudet i Deutsche Börses XTF-segment omfattar för närvarande totalt 2 326 ETFer. Med detta urval och en genomsnittlig månatlig handelsvolym på cirka 16 miljarder euro är Xetra den ledande handelsplatsen för ETFer i Europa.

Fortsätt läsa

Nyheter

BNQC ETC spårar terminskontrakt på Brent Crude Oil

Publicerad

7 timmar sedan

den

18 december, 2024

Redaktionen

BNPP RICI Enhanced Brent Öl (TR) ETC (BNQC ETC) med ISIN DE000PB6R1B1, försöker följa RICI Enhanced Brent Crude Oil-index. RICI Enhanced Brent Crude Oil-index spårar priset på terminskontrakt på Brent Crude Oil.

Denna ETCs TER (total cost ratio) uppgår till 1,00 % p.a. BNPP RICI Enhanced Brent Öl (TR) ETC är den största ETC som följer RICI Enhanced Brent Crude Oil-index. Denna ETC replikerar det underliggande indexets prestanda syntetiskt med en swap.

BNPP RICI Enhanced Brent Öl (TR) ETC är en mycket liten ETC med 5 miljoner euro förvaltade tillgångar. Denna ETC lanserades den 2 september 2016 och har sin hemvist i Nederländerna.

Information

ISIN	DE000PB6R1B1
Securities identification number (German WKN)	PB6R1B
Bloomberg	BNQC GY
Reuters	BNQC.DE
Type	ETC
Entitlement	0.00925068
Currency	EUR
Currency hedged	No
Roll optimized	Yes
Leveraged	No
Physical delivery	No
Total Return	Yes
Exchange	Frankfurt Stock Exchange (Regulated Market – Xetra®), Stuttgart Stock Exchange
Trading periods	08:15 am – 20:00 pm
Maturity	open end

Handla BNQC ETC

BNPP RICI Enhanced Brent Öl (TR) ETC (BNQC ETC) är en europeisk börshandlad produkt. Denna ETC handlas på Deutsche Boerse Xetra.

Det betyder att det går att handla andelar i denna ETC genom de flesta svenska banker och Internetmäklare, till exempel DEGIRO, Nordnet, Aktieinvest och Avanza.

Börsnoteringar

Börs	Valuta	Kortnamn
XETRA	EUR	BNQC

Fortsätt läsa

Nyheter

VALOUR RNDR SEK, en börshandlad produkt som spårar Render

Publicerad

8 timmar sedan

den

18 december, 2024

Redaktionen

Valour Render (RENDER) SEK (VALOUR RNDR SEK) with ISIN CH1108679288, är en börshandlad produkt (ETP) som spårar RENDER, den ursprungliga kryptovalutan i Render Network. Render utnyttjar blockchain-teknik för att decentralisera GPU-baserad rendering, vilket ger skapare kostnadseffektiv och skalbar tillgång till beräkningskraft för visuella effekter, spel och design.

Render-nätverket är designat för att stärka digital kreativitet och kopplar samman användare som söker renderingstjänster med GPU-ägare, vilket optimerar resurser och minskar kostnaderna. RENDER-tokens används för betalning och incitament för deltagare i nätverket, vilket möjliggör sömlöst samarbete över det kreativa ekosystemet. RENDER-innehavare stödjer en vision om decentraliserad datoranvändning, som främjar innovation och tillgänglighet inom den digitala konst- och underhållningsindustrin.

Beskrivning

Valour’s Certificate-produktlinje erbjuder börshandlade produkter som uppfyller kraven, var och en helt säkrad av sina respektive digitala tillgångar. För att säkerställa säker kylförvaring samarbetar Valour med nivå 1-licensierade förvaringsinstitut som Copper. Handlade på reglerade börser och MTFer ger dessa certifikat transparent prissättning och likviditet, vilket stärker investerarnas förtroende för säkra digitala tillgångsinvesteringar. Valours grundprospekt är godkända av Finansinspektionen och uppfyller EUs krav på fullständighet, tydlighet och konsekvens.

Namn	Valour Render SEK
Emittent	Valour Inc
Basvaluta	SEK
Föraltningskostnad	1,9%
ISIN	CH1108679288
Valoren	110867928
WKN	A4A55Q
Förfallodag	Open-ended

Handla VALOUR RNDR SEK

Valour Render (RENDER) SEK (VALOUR RNDR SEK) är en europeisk börshandlad produkt som handlas på bland annat Spotlight Stock Market.

Det betyder att det går att handla andelar i denna ETP genom de flesta svenska banker och Internetmäklare, till exempel DEGIRO, Nordnet, Aktieinvest, Levler och Avanza.